一、典当行为中小企业提供多层次融资服务，符合党的金融改革和创新政策

在现代市场经济中，无论是发达国家还是发展中国家，中小企业和个体工商户都是国民经济的重要组成部分，它们在国民经济增长中发挥着不可或缺的作用。近年来，我国中小企业数量占全国企业总数的比例在98%以上，中小企业产值、增加值、总资产、销售收入的比例均超过60%，利润总额的比例超过50%，税收总额的比例超过40%，提供的就业岗位超过3/4。尽管中小企业在国民经济中的地位十分重要，然而中小企业和个体工商户在经营中因为融资困难不得不面临一次次财务危机；资金短缺成为制约中小企业发展的主要问题 。

近年来，中国各级政府一直致力于解决中小企业融资难问题，也提出了很多方案。今年国务院关于支持赣南等原中央苏区振兴发展的若干意见提出支持符合条件的企业发行企业（公司）债券、中期票据、短期融资券、中小企业集合票据和上市融资。深化融资性担保公司或再担保公司、小额贷款公司创新试点。大力推进农村金融产品和服务方式创新，鼓励和支持设立村镇银行。

在此情况下，现代典当作为一种特殊的融资方式，调整自身经营定位。在做好传统典当业务的基础上支持生产，活跃流通，创新经营，积极为中小企业提供融资服务，不仅符合党的“积极引导民间融资健康发展，充分发挥各类金融机构的优势和特点，创新和改进金融服务，满足合理资金需求，促进经济发展的合力”的政策，同时也为典当行的健康发展开拓了一条广阔的道路。

二、典当行的功能和典当业务的特点，为中小企业提供融资服务奠定优势

目前，银行是我国众多企业的主流融资渠道。然而，由于受银行本身的贷款偏好以及相关政策倾斜等因素的影响，再加上中小企业本身规模偏小、可抵押物少、管理不规范、信息不透明、难以找到担保人等因素的客观存在，使得中小企业向银行借款难上加难。而典当融资作为一种特殊的融资方式，具有银行贷款融资所无法比拟的优势，具体说来，主要表现在以下几个方面：

（一）抵押或质押范围广泛，可以充分利用企业资源

银行一般不接受价值较小的抵押品、不开展动产质押业务。中小企业由于自身规模和实力的限制，通常无法提供充足有效的抵押，难以满足银行对抵押贷款的要求。而典当并不受此限制，中小企业可以将闲置设备、积压产品、多余原材料、应收帐款、股权等用来质押典当，可以使死物变活钱，使企业资源得到最充分的利用。

（二）手续简便，速度快捷

中小企业经常有临时性或应急性的融资需求，一般具有贷款额度小、资金需求急、需求频率高等特点。如果向银行借款，往往需要经过借款申请、信用调查、贷款审批等环节，手续繁琐，时间跨度较长（少则几周，多则几个月），很可能会贻误商机，无法解决企业的燃眉之急。而典当行在这方面比银行有着明显优势：只要提供符合规定的当物，相关证件材料齐备，经典当行或有关评估机构估价后，即可取得当金，时间跨度很短（最短半个小时，最长不过三四天）。因此，与银行贷款相比，典当融资更能满足中小企业对周转资金的急需。

（三）信贷门槛低，对企业资信能力没有要求

银行在向企业发放贷款之前，一般都会对企业的资信能力进行调查，而中小企业的资信能力普遍较差，难以达到银行放款的要求。而典当行在发放贷款时并不关注企业资信状况，这是因为如果企业在当期届满后，五日内不赎当或续当的，作绝当处理，典当行可以自行变卖处理或者拍卖绝当物，由于当金一般要低于当物在二级市场上的流通价，因此对典当行来说基本上不存在信用风险，典当行也就没有必要特别关注企业的资信能力。这对资信状况普遍不佳的中小企业是很有利的。

（四）贷款用途不受限制，企业经营不受干预

在银行的一些专项贷款中，对所用资金是有专门使用要求的，否则，银行有权收回贷款进行制裁。而典当贷款的用途不受限制，典当行对所融通资金的用途也很少过问。因此，典当是一种不干预企业经营的融资方式，企业借款后可以自由支配。

（五）当期灵活，可以减少不必要的利息支出

银行贷款一般期限较长。而典当期限由当户和典当行双方约定，最长不超过六个月。因此，典当融资能够很好的满足中小企业对短期资金的需求，减少不必要的利息支出，从而降低融资成本。

综上所述，银行因为中小企业风险大、信用差、融资额小，不愿放贷，而典当行是通过质押、抵押等担保来化解风险的，认物不认人；中小企业流动资金融资要求是“急需、额小、短期”，而典当特点是“方便、灵活、快捷。

三、典当行为中小企业提供融资服务，也经成为中小企业融资体系的重要组成部分

典当行的业务主要分为两个大类型，一是，应急型典当。 当户融资的目的是为了应付突发事件，如天灾人祸、生老病死等。这类当户以广大普通社会公众居多。 二是，投资型典当。 当户融资的目的是为了从事生产或经营，这类当户通常是个体工商户、中小企业。他们利用手中闲置的物资、设备等，从典当行押取一定量的资金，然后投入到生产或经营中，将死物变成活钱，利用投融资的时间差，获得明显的经济效益。 

上世纪90年代典当业务第一类型较多，当物以摩托车、家用电器、黄金珠宝等生活日用品为多，当金大多用于基本生活。进入21世纪随着改革开放的深入，国家把“统筹经济社会发展，全面加强以改善民生为重点的社会建设”作为政府的首要工作来抓。全面加强城乡居民最低生活保障制度建设，提高企业退休人员养老金，落实最低工资制度、城镇职工基本养老保险制度、基本医疗保险参制度，人民的生活、医疗水平得到显著提高。城镇居民为生计所迫到典当行典当物品的情况越来越少。据统计，传统的金银首饰、手表、照相机、家用电器等民品的质押典当业务市场已不断萎缩，仅占动产质押典当业务的10％。

现在投资型典当以成为典当行的主打业务，当户以个体工商户和中小企业为主，当物以机动车辆、产成品、房地产典当行居多，当金多用于支持企业再生产。这主要是因为我国步入市场经济轨道后，私营经济得到快速发展，民营中小企业因为经济实力、信用、市场等问题，所需流动资金得不到银行的完全借贷支持，但这些企业有现存的原料、产成品、机器设备、土地、厂房或库存商品，在他们急需资金时，典当就成了他们最好的融资方式。他们通过典当资产，既获得了典当资金，解决了燃眉之急，又盘活了资金，维持了再生产，加速了商品流通，推动了企业资金参与整个社会资金的大循环、大周转，大大提高了典当融资效益。

综上所述，作为非金融机构的典当行在经济快速发展的今天，其经营规模、经营模式以及服务理念与人们的传统观念中的当铺已有天壤之别。过去是穷人进典当行，现在是有资产的富人进典当行。典当作为特殊的工商企业，其融资、仓储和商品流通等属性，顺应了当前民营经济和中小企业的发展需求，典当服务“随时、随地、随客”，高效便利的操作流程，方便了中小客户创业发展期尽早获得短期周转资金的需要。它作为一种特殊的借贷方式在支持生产、活跃流通中不断满足我国中小企业和居民个人对资金的不同需要，较好地弥补了银行信贷不足，拾遗补缺、调余济需，成为我国金融业的有益补充。因而在我国社会经济生活中发挥着重要的辅助作用。（由鑫和典当谢婉婧供稿）